Nội dung được dịch bởi AI, chỉ mang tính chất tham khảo
Giá của quyền chọn nhìn lại như là nghiệm của bài toán biên cho phương trình nhiệt
Tóm tắt
Một quyền chọn nhìn lại được định giá bằng cách giải bài toán biên thứ ba cho phương trình nhiệt. Việc áp dụng biến đổi Laplace cho phép biểu diễn giá của quyền chọn dưới dạng một tích phân cụ thể có thể diễn đạt bằng phân phối của thời gian đến lần đầu tiên của chuyển động Brownian tại một mức nhất định.
Từ khóa
#quyền chọn nhìn lại #phương trình nhiệt #biến đổi Laplace #chuyển động Brownian #bài toán biênTài liệu tham khảo
A. N. Shiryaev, Principles of Stochastic Financial Mathematics, Vol. 2: Facts, Models, Vol. 3: Theory [in Russian], FAZIS, Moscow (1998).
H. U. Gerber and E. S. W. Shiu, “Pricing lookback options and dynamic guarantees,” North Amer. Act. J., 7, No. 1, 48–66 (2003).
W. Feller, Introduction to Probability Theory and Its Applications [Russian translation], Mir, Moscow (1963).
I. S. Gradshtein and I. M. Ryzhik, Tables of Integrals, Sums, Series, and Products [in Russian], 5th ed., Nauka, Moscow (1971).